Glencore Xstrata International

Активы

Горнодобывающая промышленность

После слияния Glencore и Xstrata в 2013 году у компании появились доли в 35 угольных месторождениях в Африке, Австралии, а также в Колумбии, она становится крупнейшим экспортером угля для ТЭЦ. Компания занимает 1-е место в мире по добыче цинка, ее доля на этом рынке объемом в 13 млн т составит около 11% (а в Европе — 40%). По добыче меди Glencore Xstrata 3-я в мире, на ее долю приходится 10% морского экспорта топлива.

Glencore Xstrata International конкурирует с лидерами горнодобывающей отрасли, такими как BHP Billiton, Vale и Rio Tinto.

Трейдинг

Основатели компании распределили руководство между тремя офисами — в Бааре (сделки с металлами и финансы), Лондоне (нефть, нефтепродукты и сахар) и Роттердаме (зерно). Но покупают и продают сырье, зарабатывая деньги для компании, не офисы, а относительно независимые сотрудники-трейдеры. Каждый из них — самостоятельная «боевая единица», он имеет право подписи и в оговоренных пределах распоряжается средствами компании.

Как правило, трейдер работает с одним типом товара в одном регионе. Всего, по оценкам, на 2007 год на компанию работает около 300 трейдеров. Они получают не зарплаты, а бонусы, зависящие от объема проведенных ими сделок. Как утверждает один из нынешних сотрудников компании, который поговорил с Forbes на условиях анонимности, нижняя граница годового дохода трейдера превышает $1 млн. Все трейдеры по одному направлению подотчетны главному трейдеру, работающему в одном из головных офисов. Главных трейдеров в компании на 2007 год примерно 20–30, и все они имеют долю в капитале.

«Политика такова: работаешь на топ-позиции — получаешь долю, уходишь — продавай свою долю другим топам», — рассказывает сотрудник московского офиса компании.

История

2024: Выход из капитала «Русснефти». Активы выкупит Михаил Гуцериев

Президент России Владимир Путин подписал распоряжение, которым разрешил швейцарскому трейдеру Glencore выйти из капитала «Русснефти». Соответствующий документ был опубликован в начале февраля 2024 года. Подробнее здесь.

2023

Glencore уступает корону ведущего добытчика кобальта китайской компании CMOC

CMOC Group впервые стала крупным игроком на рынке кобальта, приобретя в 2016 году рудник Tenke Fungurume в Демократической Республике Конго. В 2023 году компания намерена удвоить производство, поскольку во втором квартале она введет в эксплуатацию еще один крупный рудник.

Обязанность выплатить Сбербанку €117,9 млн задолженности по нефтяным поставкам по решению суда

В конце февраля 2023 года Арбитражный суд Москвы постановил взыскать в пользу Сбербанка с «дочки» швейцарского нефтетрейдера Glencore (Glencore Energy UK Ltd) задолженность на общую сумму €117,9 млн. Судебное разбирательство длилось чуть больше года.

Как сообщает «Интерфакс» со ссылкой на материалы дела, с Glencore Energy UK, в частности, взыскивается задолженность в за поставку нефтяной смеси на границу Украины и Венгрии в размере 57,1 млн евро (и неустойка на 1,7 млн евро), задолженность за поставку нефтяной смеси на границу Украины и Словакии в размере 57,6 млн евро (и неустойка на 1,5 млн евро), а также неустойка с 20 января 2023 года по договору от 22 октября 2020-го, начисляемая на сумму долга (114,8 млн евро) по ставке одномесячный LIBOR + 3% в национальной валюте по курсу ЦБ РФ до даты ее погашения.

Сбербанк обратился в суд в связи с задолженностями и неустойками по договорам на поставку нефти

ТАСС напоминает, что Сбербанк в октябре 2022 года подал в Арбитражный суд Москвы иск к «дочке» швейцарского трейдера Glencore (Glencore Energy UK Ltd) на 7,2 млрд рублей (около €118 млн) в связи с задолженностями и неустойками по договорам на поставку нефти на границы Украины с Венгрией и Словакией.

Речь шла о задолженности по договору о выкупе будущей продукции от 22 октября 2020 года за поставку нефтяной смеси на границу Украины и Венгрии 4-11 марта 2022 года, за поставку нефтяной смеси на границу Украины и Словакии 4-10 марта 2022 года и 19-22 марта 2022 года. Третьим лицом по иску выступает Sber Trading Swiss AG.Облачные сервисы для бизнеса: особенности рынка и крупнейшие поставщики. Обзор TAdviser 8 т

Glencore Energy UK отказалась платить по контракту структуре Сбербанка, ссылаясь на санкции, поэтому банк был вынужден обратиться в суд, объяснил ранее решение кредитной организации подать иск к «дочке» Glencore первый зампред правления Сбербанка Александр Ведяхин.

«Банк подтверждает подачу иска. Это вынужденная мера, так как неоднократно предпринимавшиеся банком попытки урегулировать ситуацию во внесудебном порядке оказались безрезультатны», — заявили в «Сбере».[1]

2022

Рекордная прибыль по итогам года за счёт продажи угля

В 2022 году компания получила рекордную прибыль в 34 миллиарда долларов. Более половины этой прибыли было получено за счет угля.

Глава компании говорит, что "ископаемое топливо по-прежнему необходимо. Уголь - это необходимое топливо на сегодняшний день, он обеспечивает стабильную базовую мощность, особенно для развивающихся стран".

Признание в перевозе $28 млн наличными в частных самолетах для взяток чиновникам

В начале ноября 2022 года появилась информация о том, что швейцарский сырьевой гигант Glencore признался в перевозе $28 млн наличными в частных самолетах для взяток чиновникам Южного Судана. Представители компании признают себя виновным в десятилетии взяточничества и манипуляций.

Управление по борьбе с мошенничеством Великобритании (SFO) показало, как Glencore выплатила более $28 млн в виде взяток в пяти африканских странах с 2011 до 2016 года, используя методы, которые в некоторых случаях были углеродными копиями сделок, заключенных Ричем в 1970-х и 1980-х годах. 3 ноября 2022 года судья назначил штраф за действия Glencore в размере $308 млн, в дополнение к примерно $1,1 млрд, которые компания уже выплатила по соответствующим делам в США и Бразилии.

Швейцарский сырьевой гигант Glencore признался в перевозе $28 млн налички в частных самолетах для взяток чиновникам

Трейдеры Glencore передавали большие суммы наличных денег правительственным чиновникам, они стремились нажиться на политических беспорядках и ввязывались в сделки между правительствами, которые были заключены по льготным ставкам.

Восточноафриканская страна Южный Судан стала независимой 9 июля 2011 года. К 21 июля 2011 года один из руководителей Glencore, названный SFO только как "GE7" и член комитета по деловой этике лондонского офиса компании, уже летел на самолете, чтобы убедить президента Южного Судана и других членов правительства предоставить совместному предприятию Glencore контракт на продажу нефти.

Два других сотрудника прибыли в столицу Джубу с $800 тыс. наличными несколькими днями позже. Они заявили, что эти деньги предназначены для открытия офиса в Южном Судане, оплаты инфраструктуры офиса, зарплаты, автомобилей и т.д., но на самом деле местный агент использовал часть этих денег для дачи взяток, заявили в SFO.

Несколько месяцев спустя помощник президента Южного Судана посетил руководителей Glencore в Цюрихе и Лондоне. Один из руководителей компании снял еще $275 тыс. из кассы компании в швейцарской штаб-квартире, и на следующий день южносуданскому подразделению Glencore была предложена нефтяная сделка.

На слушаниях, на которых присутствовал председатель Glencore Калидас Мадхавпедди, адвокат компании заявил, что Glencore безоговорочно сожалеет о вреде, причиненном этими правонарушениями. Мадхавпедди отказался комментировать ход слушаний, когда к нему обратилось агентство Bloomberg за пределами суда.

В деле SFO описывается, как в Нигерии Glencore выплатила миллионы долларов посреднику, которые были использованы для подкупа чиновников государственной нефтяной компании, используя фиктивные контракты, чтобы скрыть истинную цель платежей. Нигерийский агент также перевез наличные деньги на частном самолете в Камерун. Там трейдер Glencore использовал их для подкупа должностных лиц государственной нефтегазовой компании и государственного нефтеперерабатывающего завода.

В Малави компания использовала схему, которую Рич разработал 40 лет назад. В 1980-х годах благодаря предприимчивому сотруднику под псевдонимом Месье Ндоло торговый дом включился в сделку между правительством Ирана и правительством Бурунди, получая прибыль от беспроцентных условий оплаты, которые Тегеран был готов предложить своему более бедному африканскому союзнику.

В своем резюме по делу SFO подробно описала, как Glencore совершила нечто подобное в рамках межправительственной нефтяной сделки между Нигерией и Малави. По данным SFO, трейдеры и руководители Glencore санкционировали взятки должностным лицам государственной нефтяной компании Нигерии, чтобы воспользоваться преимуществами "бесплатного кредита", заложенными в соглашении о совместном предприятии.

В ведомстве отметили, что на момент совершения правонарушения в Glencore действовала антикоррупционная политика, но, по словам SFO, она была в значительной степени проигнорирована, поскольку коррупция попустительствовала на очень высоком уровне в компании.^[2]

Выплата штрафа в размере $1,1 млрд за взятки

24 мая 2022 года компания Glencore согласилась выплатить $1,1 млрд. для урегулирования обвинений в подкупе должностных лиц в нескольких странах и манипулировании ценами на нефть. Урегулирование стало результатом многомесячных переговоров между компанией и прокурорами в США, Великобритании и Бразилии по поводу деятельности Glencore в США, Демократической Республике Конго, Венесуэле и Нигерии, начиная с 2018 года.

В феврале 2021 года компания выделила $1,5 млрд в резервы для оплаты штрафов и компенсаций, которые могут возникнуть в результате международных расследований ее деятельности в нескольких богатых ресурсами странах Африки и Южной Америки.

Glencore заплатит $1,1 млрд за взятки

В рамках урегулирования два подразделения Glencore признали свою вину, и компания согласилась выплатить два отдельных штрафа - $700 млн для урегулирования расследования дела о взяточничестве и $485 млн в связи с "многолетней схемой манипулирования контрольными показателями, используемыми для установления цен на нефть в двух самых оживленных портах нашей страны, - сказал Кеннет Полайт, возглавляющий уголовный отдел министерства юстиции США.

Два торговых агента среднего звена также признали себя виновными: один - в сговоре с целью манипулирования бенчмарком, другой - в подкупе чиновников в Нигерии для получения выгодного контракта с государственным нефтяным конгломератом.

Компании осталось разобраться с расследованиями в Швейцарии, где она базируется, и Нидерландах, но руководители компании сообщили в заявлении, опубликованном на сайте компании, что они считают, что им не потребуется выделять деньги в дополнение к уже зарезервированным $1,5 млрд.

Мы признаем неправомерные действия, выявленные в ходе расследования, и сотрудничаем с властями, - написал он в своем заявлении. Такому поведению нет места в Glencore, и совет директоров, руководство компании и я очень четко представляем культуру, которую мы хотим создать, и наше обязательство быть ответственным и этичным предприятием, где бы мы ни работали.[3]

Покупка угольной шахты Cerrejon за $588 млн

11 января 2022 года швейцарская Glencore объявила о выкупе оставшихся долей в крупнейшей в мире угольной шахте Cerrejon, став ее единственным владельцем 100%. Сделка стоимостью $588 млн была заключена с компаниями Anglo American и BHP, которым принадлежало 33,3% акций Cerrejon. Подробнее здесь.

2012: Слияние Glencore и Xstrata

В ноябре 2012 года акционеры Glencore и Xstrata одобрили сделку по слиянию размером в $31 млрд, в результате которой появилась одна из крупнейших компаний в горнодобывающей отрасли. Эта сделка, по данным Dealogic, — крупнейшая в истории горнодобывающей отрасли. В секторе же природных ресурсов в целом она занимает 5-е место по размеру после слияний крупнейших нефтяных компаний^[4].

2002: Глазенберг становится главным

В 2002 году в Glencore происходит новая и почти незаметная извне смена власти: исполнительным директором компании становится еще один главный трейдер, на этот раз угольный, Айван Глазенберг. Принцип «уходящий продает все» незыблем, поэтому Вилли Штротхотте занимает место председателя совета директоров — «царствует, но не правит», ожидая, пока его коллеги соберут достаточно денег для расчета с ним. Место главы лондонского офиса, традиционно второго человека в компании, с 2006 года занимает нефтетрейдер Алекс Берд, который долгие годы курировал нефтяное направление в России.

1993: Трейдеры выкупают компанию у основателя

Марк Рич управлял созданной им империей до 1993 года. К тому времени 60-летний основатель компании был уже не столь энергичен, как 20 лет назад, он болезненно переживал развод со своей женой Дениз, которой выплатил, по некоторым данным, $200 млн отступного, и, как говорят в компании, потерял прежнюю хватку. К тому же сам факт, что компанией руководит беглец от американского правосудия, перекрывал фирме доступ к самым денежным американским потребителям сырья. Закончилось это «бархатной революцией»: группа главных трейдеров во главе со специалистом по алюминию Вилли Штротхотте и «нефтяниками» Дэни Дрейфусом и Ари Сильвербергом убедила Рича уйти в отставку.

Рич продал менеджменту компании свой пакет акций (который, по разным оценкам, составлял от 75% до 80%). Расчет «революционеров» оказался верным: вскоре после отставки основателя компания смогла открыть четвертый головной офис — в США, в Стэмфорде (Коннектикут). Весь пакет Рича разделили между собой ведущие трейдеры. Теперь «ни одному не принадлежал ни контрольный, ни просто превалирующий пакет». «Первым среди равных» стал новый исполнительный директор Вилли Штротхотте. В 1994 году компания была переименована в Glencore International AG. Сам Марк Рич занялся инвестициями, открыв новую компанию со старым именем, Marc Rich Investments.

Швейцарская сырьевая компания Xstrata, к управлению которой менеджеры Glencore приступили в 1996 году, за 10 лет превратилась в одну из самых больших горнодобывающих групп мира, действующую в Австралии, Чили, ЮАР и еще десятке стран, и стала крупнейшим в мире экспортером энергетических углей, крупным производителем меди, никеля, феррохрома и цинка.

Бизнес в России

2022

Невозможность выйти из капитала En+ Group и "Роснефти"

К 30 марта 2022 г швейцарская Glencore пришла к выводу, что не видит реалистичных вариантов, как выйти из капитала En+ Group и "Роснефти" на фоне спецоперации России на Украине.

План выхода из капитала "Русснефти"

В феврале 2022 г стало известно, что многолетний партнер «Русснефти» швейцарский трейдер Glencore объявил о выходе из капитала нефтекомпании. Свой пакет биржевой стоимостью почти 11 млрд руб. он может продать структурам семьи основателя нефтекомпании Михаила Гуцериева.

2012: Долгосрочный контракт с "Роснефтью"

Перед самым Новым 2013 годом Glencore и Vitol согласовали долгосрочный контракт с «Роснефтью» на 67 миллионов тонн нефти. Это сырье российская компания обязуется поставить трейдерам в течение пяти лет. Иными словами, Glencore и Vitol законтрактовали пятую часть годичного экспорта «Роснефти», идущего через «Транснефть». Это стало большим ударом по бизнесу другого трейдера - Gunvor.

Уже в 2013 году выяснилось, что доли между Glencore и Vitol будут распределены неравномерно. По данным того же агентства Reuters, Glencore получит до 70 процентов от общего объема нефти, что сделает его одним из крупнейших или даже самым крупным трейдером российской нефти.

2007: Совладелец "Российского алюминия"

Glencore не упустила свой шанс: в 2007 году она вместе с СУАЛом и «Русалом» вошла в число совладельцев объединенной компании «Российский алюминий» (в обмен на принадлежащие ей глиноземные заводы в Ирландии, Италии и на Ямайке, а также алюминиевый завод в Швеции). Теперь она с большой вероятностью может претендовать на продажу упомянутых 15% произведенного алюминия, а это 600 000 т металла в год примерно на $1,7 млрд. Но, как утверждают источники в московском представительстве компании, заработает Glencore на этом алюминии лишь посреднические проценты.

На 2007 год Glencore не монопольный и даже не крупнейший торговец российским сырьем, как в начале 1990-х. Для нее это, возможно, проигрыш, но любой другой трейдер наверняка был бы счастлив занять то место на сырьевом рынке России, которое занимает «проигравший» Glencore.

2003: Соучредитель "Русснефти"

У Glencore была только доля в маленькой «Нобель-Ойл», ведущей добычу нефти на севере Республики Коми: швейцарская компания боялась вторгаться в эту опасную для иностранных инвесторов отрасль российской экономики. Но в 2003 году Glencore выделяет владельцу нефтяной компании «Русснефть» Михаилу Гуцериеву, по оценкам, не менее $300 млн на покупку новых месторождений, получая взамен от 40% до 49% в трех добывающих «дочках» нефтяной компании: «Варьеганнефти», «Ульяновскнефти» и «Нафта-Ульяновске».

Зачем? Компании понадобилась новая нефть, утверждает один из собеседников Forbes в московском офисе Glencore (2007). Компания потеряла поставки ЮКОСа, «окологосударственные» нефтяники предпочитают иметь дело с трейдинговой компанией Gunvor Геннадия Тимченко, старого знакомого президента Путина... По словам менеджера московского офиса Glencore, швейцарская компания не вмешивается в управление «Русснефтью», не претендует на дивиденды, довольствуясь лишь тем, что вся экспортная нефть компании проходит через Glencore («Русснефть» в последние годы экспортирует около 66% добытой нефти на сумму около $2,5 млрд в год).

Инвестиции оказались и вправду рискованными: в ноябре 2006 года Генпрокуратура возбудила уголовные дела по факту незаконного предпринимательства в отношении нескольких «дочек» НК «Русснефть», обвинив их в неуплате налогов, а в январе 2007 года появилось уголовное дело по факту неуплаты налогов самой «Русснефтью». Правоохранительные органы предъявили обвинения в неуплате налогов и незаконном предпринимательстве и Гуцериеву. «Гуцериев обещал все решить, — признавался сотрудник московского офиса Glencore еще до последних событий, — но ходят слухи, что все может быть продано какой-нибудь госкомпании».

Похоже, что роль Glencore в российском нефтяном экспорте всерьез беспокоит руководство компании. «В 2006 году Glencore перевез около 34 млн т нефти и нефтепродуктов из России», — сообщила пресс-секретарь компании Лотти Гренахер. Помимо «Русснефти», Glencore торгует нефтью «Татнефти», «Башнефти», ТНК-BP, «а также ряда небольших компаний», добавила она.

Времена изменились. К 2007 году, чтобы получить сырье для экспорта, нужно договариваться не с директорами заводов. При всех своих гигантских ресурсах и возможностях Glencore не может сравниться с главным в этот период нефтетрейдером страны — компанией Gunvor, подконтрольной бывшему сослуживцу президента Путина Геннадию Тимченко, продающей, по оценкам, от 70 млн т до 80 млн т российской нефти в год на $32–37 млрд (для справки: весь российский экспорт в 2006-м — 248 млн т).

«Glencore — иностранцы, и с определенного момента это испортило им жизнь, — рассуждает менеджер одной из фирм-конкурентов. — У них есть выходы на Полянку (улицу в Москве, где расположен главный офис «Транснефти». — Forbes), но выше — нет»^[5].

2000: Продажа алюминия "Русала"

Все свои промышленные активы Glencore к началу 2000-х продал российским компаниям. В 2000 году Glencore получила шанс вернуть себе роль крупнейшего экспортера российского алюминия: злейший конкурент, группа Trans World к этому моменту была изгнана из России. Ее заводы купили Борис Березовский и Роман Абрамович. Вместе с Олегом Дерипаской они создали «Русский алюминий». У новорожденной алюминиевой компании практически не было собственной сбытовой сети за рубежом, поэтому около 80% экспорта приходилось проводить через западных трейдеров.

«Сначала им было трудно, и в первые года два после образования «Русала» Glencore продавала довольно большое количество их алюминия, — рассказывает Вишневский и тут же оговаривается: — Маржа, правда, была совсем другая уже».

Гендиректор «Русала» Александр Булыгин в первом же интервью после назначения заявил о намерении снизить зависимость от трейдеров и обещание выполнил: в 2006 году их доля в сбыте компании упала до 15%.

Начало 1990-х: Алюминий, толлинг, сверхприбыли

Контакты с Россией усилились в 1990-е годы. Компания воспользовалась неразберихой, наступившей после краха СССР, и скупила в этот период немало сырья по крайне низким ценам.

"Наши еще не разбирались в рыночной торговле, у заводов не было денег, они просили у банков, но банки не брали алюминий в залог. Marc Rich приходил с деньгами и брал алюминий", — вспоминает в интервью Forbes бизнесмен Игорь Вишневский, в начале 1990-х глава алюминиевого департамента, а с 1998-го по 2003 год — всего московского представительства Glencore International.

Внутренняя цена алюминия составляла 5–10% от его рыночной цены на Западе, и существенная часть разницы оседала на счетах швейцарской фирмы. Норму прибыли Marc Rich на операциях с российским сырьем в начале 1990-х годов не берется назвать никто, говорят лишь, что измерялась она сотнями процентов.

Как только в 1992 году указом президента Бориса Ельцина был разрешен толлинг — переработка российскими предприятиями зарубежного давальческого сырья за оговоренную плату, Marc Rich взяла на вооружение этот инструмент извлечения сверхприбылей. О практике, обычной для того времени, рассказывает высокопоставленный менеджер одной из российских сырьевых компаний, 15 лет назад работавший на швейцарцев:

«Ввозили глинозем, не облагаемый налогами, платили только НДС на стоимость переработки, которую всегда можно было занизить, договорившись с заводом. А чиновникам просто платили ренту и везли практически весь алюминий на экспорт».

В начале 1990-х благодаря российскому толлингу треть всего алюминия на мировой биржевой рынок, по данным газеты Washington Post, поставляла именно Marc Rich + Co.

Постепенно стал развиваться московский офис компании: в 1992 году в нем работало около 20 человек, а уже через полтора года — больше сотни.

«Пришли в основном выпускники МГИМО и бывшие внешторговцы с собственными контрактами», — вспоминает генеральный директор «Мечела» Алексей Иванушкин, дослужившийся в московском офисе Marc Rich до главы департамента ферросплавов.

Компания охотно брала на работу людей с аппаратным опытом: отец того же Иванушкина Геннадий, бывший консул в Женеве и генерал КГБ в отставке, возглавил российскую службу безопасности швейцарской компании.

С 1989-го по 1993 год Marc Rich была одним из крупнейших покупателей российской нефти, алюминия, меди, цинка, свинца, угля, поставщиком в страну зерна и сахара. Годовой оборот торговли компании со странами бывшего СССР составлял, по разным данным, $3–4 млрд. Для сравнения: весь российский экспорт 1993 года составлял $43 млрд. Но в том же 1993 году положение компании пошатнулось.

Трейдеры — костяк компании по всему миру. В 1998–2003 годах московским офисом руководил «алюминиевый» трейдер Игорь Вишневский, подчинявшийся исполнительному директору и также специалисту по алюминиевым сделкам Вилли Штротхотте в Бааре. На 2007 год формальный глава московской штаб-квартиры — юрист Яна Тихонова, при этом ни трейдеры, ни финансисты ей не подчинены. Как утверждают источники Forbes, фактически офисом руководит нефтяной трейдер Владимир Щербак, который в свою очередь подчиняется главе лондонского нефтяного офиса Glencore Алексу Берду.

Конец 1990-х: Ставка на производство, провал

Пока трейдеры делили власть после отставки Марка Рича, в России как раз разворачивалась приватизация, образовались первые финансово-промышленные группы. У предприятий появлялись владельцы, которые начали подгребать под себя все внешнеторговые операции, не желая отдавать их на откуп сторонним трейдерам. «В какой-то момент наш бизнес просто исчезал», — вспоминает Алексей Иванушкин.

«В 1993-м мы решили создать предприятие и поехали по всем крупнейшим фирмам, — вспоминал в интервью газете «Ведомости» бывший глава совета директоров Братского алюминиевого завода Юрий Шляйфштейн. — В Marc Rich нам сказали: у вас есть только одна возможность — торговать через нас, потому что мы контролируем этот рынок». Но Шляйфштейн нашел другую возможность — он договорился с братьями Дэвидом и Саймоном Рубенами, владельцами значительно меньшей по размерам конкурирующей фирмы Trans World Metals. Рубены взяли в долю российских предпринимателей братьев Льва и Михаила Черных, которые помогли им захватить контроль над экспортом второго крупнейшего российского производителя алюминия, КрАЗа, а потом и над Саянским и Новокузнецким алюминиевыми заводами. И уже к середине 1990-х Glencore стал лишь вторым экспортером алюминия из России, уступив лидерство Рубенам и Черным. В 1996 году, пиковом по объему экспорта алюминия из России, Glencore вывез 750 000 т металла, а Trans World — более миллиона, вспоминает Вишневский.

Новое руководство Glencore в 1995–1996 годах коренным образом меняет стратегию компании: если ранее это был почти чистый трейдер, который приобретал промышленные активы главным образом для получения доступа к выпускаемой продукции, то теперь компания начинает участвовать в управлении предприятиями. В России Glencore скупает крупные пакеты металлургических заводов: Челябинского меткомбината, Среднеуральского медеплавильного, Дальполиметалла. Упущенное время компания пытается компенсировать значительными инвестициями в производство, но затея не удается.

А в 1998-м российское подразделение Glencore и вовсе прекращает работу на перспективу. После обвала финансовых рынков в августе головной офис дал команду распродать российские активы и сосредоточиться на выбивании долгов из поставщиков. Вернуть удалось не все: например, $25 млн, выделенных на закупку нефти у получившего скандальную известность в связи с реконструкцией Кремля и торговлей с Ираком РАО «МЭС», исчезли безвозвратно.

«Ни одной тонны нефти не было поставлено, все деньги были украдены», — сетует один из бывших нефтяных трейдеров Glencore.

=== 1980-е: Зерно в обмен на нефть ===

В 1980-е фирма быстро наладила связи в Советском Союзе и стала поставлять туда продукты из США, также в обход введенных президентом Рональдом Рейганом санкций.

Хотя Marc Rich торговала всем спектром биржевых и сырьевых товаров, самый большой интерес для нее всегда представляла нефть. Нефтяных контрактов с СССР у Marc Rich почти не было, а пробраться в систему экспорта нефти было труднее, чем в переработку алюминия: она была монополизирована созданным еще в 1920-е годы внешнеторговым объединением «Союзнефтеэкспорт». Чтобы получить нефть, Marc Rich пришлось создавать производственные СП, поставляя оборудование и модернизируя несколько нефтеперерабатывающих заводов в России, на Украине и в Азербайджане. Разница между внутренней и внешней ценой нефтепродуктов с лихвой покрывала затраты.

Дело, впрочем, инвестициями не ограничивалось. Технология заключения выгодных нефтяных контрактов была обкатана партнерами еще в 1973 году, когда они, по данным журнала BusinessWeek, купили на юге Франции роскошный особняк и поселили там дорогих парижских проституток. Здесь проводили переговоры с арабскими шейхами. «Метод для шейхов» был с успехом опробован на «первом советском миллионере» Артеме Тарасове. В своих мемуарах «Миллионер» он описывает, как в конце 1980-х специально для него был снят люкс в роскошном лондонском отеле, арендована яхта с оркестром, как люди Марка Рича водили его по ночным клубам, предлагая взять в номер любую танцовщицу — фирма платит за все. Тарасов не только подписал выгодный для швейцарской компании контракт, но и вывел ее на тогдашнего министра хлебной промышленности СССР, и вскоре Marc Rich стала по бартеру менять аргентинское зерно на российские нефтепродукты.

1974: Основание Marc Rich + Co AG

Штаб-квартира Glencore (аббревиатура от Global Energy Commodities and Resources) расположена в Бааре, городке в крошечном швейцарском кантоне Цуг (весь кантон по площади вчетверо меньше Москвы), в прошлом одном из самых бедных в конфедерации. Именно бедность заставила власти кантона в 1960-х годах добиться права принять крайне либеральное налоговое законодательство, благоприятное для международных холдингов, ведущих деятельность вне Швейцарии: они не платят в кантоне налог на прибыль (федеральный налог платить все-таки приходится). Власти Евросоюза до сих пор негодуют по поводу «офшорной зоны» в Цуге, зато зарегистрированные там компании пользуются преимуществами одновременно безналоговой юрисдикции и статуса солидной швейцарской компании, а не «прачечной» с Каймановых островов.

Именно в Цуге в апреле 1974 года 39-летний коммерсант Марком Ричем вместе с партнером Пинкусом Грином создал компанию Marc Rich + Co AG. Бывшие сотрудники американского трейдингового гиганта Philipp Brothers решили уйти на вольные хлеба.

Конкуренция на финансовых рынках тогда была острой, особенно с учетом того, что Америка переживала стагфляцию 1970-х и размер «общего пирога» для трейдеров существенно сократился. Чтобы зарабатывать деньги, новичкам часто приходилось брать на вооружение революционные, а иногда и крайне сомнительные с точки зрения закона методы. Рич и Грин решили сделать ставку на бесперспективную, с точки зрения трейдинга на тот момент, нефть.

Вплоть до 1970-х годов рынка нефти в мире как такового не существовало. Практически все поставки осуществлялись по долгосрочным контрактам, которые нефтяные компании заключали с клиентами сами или при помощи аффилированных структур. Лазейкой, позволившей обойти эту систему, стало арабское нефтяное эмбарго, введенное против США в 1973 году. Некоторые арабские нефтяные государства или представители их монарших семейств начали искать способы обойти введенный ими самими же запрет спустя считанные месяцы после обнародования решения.

Рич предоставил им такую возможность, лично организовав торговлю нефтью, поступающей с Ближнего Востока. Его компания сама договаривалась с партнерами, сама фрахтовала танкеры и сама продавала купленную нефть в Америке. С учетом того, что углеводороды в Персидском заливе по-прежнему можно было приобрести по цене чуть выше их себестоимости, а в США цены зашкаливали, бизнес пошел в гору стремительно.

Достаточно быстро у Rich & Co появились подражатели, в том числе и вполне успешные, так что удержать монопольную позицию на рынке оказалось нереально. Тогда знаменитый трейдер пошел еще дальше. В 1970-е ему удалось завязать хорошие связи с Ираном. Они сохранились даже после того, как в стране произошла Исламская революция, а Америка была объявлена Большим Сатаной. На Рича и его компанию нелюбовь персов не распространялась — с американцем как торговали раньше, так и продолжали торговать.

Однако теперь эмбарго на торговлю углеводородами было введено уже с другой стороны. После захвата мусульманскими фанатиками американского посольства в Тегеране США наложили санкции на торговлю с Ираном — соответственно, ведение любых дел с этим государством могло стать основанием для привлечения к уголовной ответственности. Но Рича это не смутило. Напротив, он оценил возможность для получения сверхприбыли, ведь Иран, не только попавший в международную изоляцию, но и ставший жертвой агрессии иракского режима Саддама Хусейна, был готов продавать свою нефть за бесценок.

Во время нефтяного кризиса 1973 года компания зарабатывала, прогоняя нефтяные контракты через десятки созданных ею офшорных фирм.

Rich & Co закупала никель и золото на Кубе, торговала с опальной Ливией и с ЮАР, когда та находилась под действием международных санкций из-за политики апартеида.

Marc Rich оставалась единственной компанией, поставлявшей зерно в СССР, несмотря на международный запрет из-за войны в Афганистане.

Примечания